故事承接在唐僧师徒四人过火焰山之后，写孙行者化斋，为鲭鱼精所迷，撞入了自称为小月王的妖怪幻造的“青青世界”。
孙行者为了找寻秦始皇借驱山铎子，也为了找寻师父唐僧的下落，往返奔走，上下探索，却跌到了“万镜楼台”。他通过楼台上的镜子进入“古人世界”，后来又进入“未来世界”。他忽化为虞美人，与楚霸王周旋，想探明秦始皇的住处；忽又当了阎罗王，坐堂把秦桧审判、行刑，并拜岳飞为第三个师父。接着，他从镜子里跳出来，又在小月王的王宫和“青青世界”有了许多经历。
最后，孙行者得到虚空主人的呼唤，才醒悟了；及至他从“青青世界”这个假天地出来，走回到旧时山路上，恰好见到想吃唐僧的鲭鱼精已变作一个小和尚，正在哄弄... [展开] [收起]